Торгові системи: основні поняття, класифікація, торговий план

Торгова система – це набір правил, які описують умови відкриття та закриття угоди, а також супровід відкритої позиції. Ці правила необхідні для систематизації торгівлі та відповідають на питання коли торгувати, а коли утриматися, якими інструментами торгувати, на якому таймфреймі, за якими критеріями відбувається відкриття та закриття торгових позицій, як супроводжувати відкриті угоди та яким об’ємом входити в ринок. Торгова система дозволяє автоматизувати рішення та за умови чіткого їх дотримання виключити емоції з процесу. Це дає можливість контролювати ризики та розумно керувати своїм капіталом під час здійснення угод.

Кожна торгова система повинна містити такі компоненти:

Торгова ідея - логічний фундамент системи, заснований на закономірностях у поведінці ринку. Цей пункт покликаний відповісти на запитання, чому в принципі наша торгова система має працювати.
Інструменти для торгівлі – це можуть бути валютні пари, інструменти фондового чи товарно-сировинного ринку. Системи можуть бути універсальними і одночасно застосовуватися на багатьох ринках.
Вибір таймфрейму – період графіка, на якому проводиться аналіз. Можливе поєднання різних ТФ.
Інструменти для аналізу – це можуть бути технічні рівні та лінії, графічні патерни, індикатори, фундаментальні фактори (використовуються при торгівлі на новинах) та інші. Найчастіше застосовується поєднання тих чи інших інструментів. Тут важливо не перебрати – багато не означає добре. Як правило, прості системи набагато ефективніші, ніж надто складні.
Правила входу – набір критеріїв відкриття торгової угоди, яким типом ордера – ринковим чи відкладеним, правила постановки наказу стоп-лосс.
Супровід відкритої позиції – модифікація параметрів відкритої угоди залежно від подальшої поведінки ринку. Можуть включати перенесення SL у беззбиток, часткову фіксацію прибутку, дострокове закриття позиції тощо.
Правила виходу – за стоп-лоссом, тейк-профітом або за певним сигналом.
Ризик-менеджмент - набір правил управління капіталом з метою обмеження торговельного ризику.

Власне кажучи, описані вище пункти є торговим планом, без якого уявити прибуткову торгівлю неможливо.

Класифікація торгових систем

За ступенем автоматизації:

Аналітичні ТС – торгові рішення приймаються на основі аналізу та досвіду людини-трейдера. Цей підхід дуже важко формалізувати і запрограмувати в машинний код. До таких відносять системи, засновані на застосуванні технічних ліній та рівнів, на хвильовому аналізі, складних графічних патернах, аналізі фундаментальних факторів тощо. Перевагами таких систем є їх гнучкість та творча складова. Але разом з тим вони сильно залежать від досвіду трейдера і від суто людських факторів, таких як емоції та наявність часу. У таких системах дуже багато суб'єктивного, адже немає чітких і однозначних правил побудови хвиль чи технічних ліній.
Механічні (алгоритмічні) ТС – набір жорстких формальних правил, що виключають будь-які різночитання та неоднозначності. Такі системи є чітким торговим алгоритмом, який може бути за бажання реалізований у формі машинного коду. У цьому випадку йдеться про торгову програму або радника (expert advisor). Плюсами таких систем є їхня беземоційність, неупередженість, цілодобова робота, можливість бектестування та аналізу на історії. З мінусів – механічна ТС чи робот не може адекватно реагувати на зміни ринку та на фон новин.
Напівавтоматичні ТС – поєднують у собі ознаки перших та других. Найчастіше реалізуються у вигляді, коли торгова програма просто видає сигнали, а остаточне рішення приймає трейдер після їх оцінки.

Важко відповісти які ТС працюють ефективніше, до того ж з часом завдяки розвитку систем штучного інтелекту все більше торгових ідей піддаються автоматизації.

За методом аналізу:

Системи, що ґрунтуються на фундаментальному аналізі – торгове рішення приймається на основі геополітичних чи економічних факторів (ВВП, відсоткові ставки, інфляція, промислове виробництво, роздрібні продажі тощо). Тут, швидше, йдеться мова про інвестування чи довгостроковий трейдинг.
Системи, що ґрунтуються на технічному аналізі – рішення приймається на основі технічного аналізу цінового графіка.
Поєднання ФА та ТА – торгуємо при настанні певної фундаментальної ситуації, конкретний вхід здійснюємо на основі даних ТА.

За частотою укладання угод (часу утримання):

HFT (High Frequency Trading) – тисячі та десятки тисяч угод на день, торгівля ведеться за допомогою спеціалізованого ПЗ та інфраструктури. Пересічному інвестору метод недоступний.
Скальпінг - десятки та сотні угод на день, торгівля ведеться на дрібних ТФ, час утримання від секунд до хвилин.
Внутрішньоденна торгівля – зазвичай до 10 угод на день. Позиції утримуються від хвилин до годин і закриваються того ж дня без перенесення на наступну торгову сесію. Аналіз ведеться на М5-Н1.
Свінг-торгівля - позиції можуть утримуватися більше одного дня, можливо від однієї до десяти угод на місяць. Аналіз, як правило, ведеться на денному та годинному ТФ.
Позиційна торгівля – зазвичай укладаються кілька середньострокових угод на рік, робота ведеться на великих ТФ – денному чи тижневому.
Довгострокове інвестування – це вже скоріше, не про трейдинг, а про портфельні інвестиції. Позиції укладаються терміном на роки.

За стилем торгівлі:

Трендова – позиційна торгівля у напрямку чинного тренду. Суть підходу - увійти в початковий момент зародження тренду і вийти ближче до його завершення, взяти більшу частину трендового ходу. Угоди укладаються нечасто, стоп-лосси виставляються на великій відстані, система дає гарний прибуток лише у часи виражених затяжних трендових рухів.
Корекційна – торгівля також ведеться у напрямку чинного тренду. На відміну від попереднього підходу, тут ми не намагаємось захопити весь тренд, а входимо в момент закінчення корекції та закриваємо угоду перед наступною корекцією. Частота входів зростає, величина стоп-лосс скорочується.
Торгівля на відбій від рівнів – зазвичай застосовується на спокійному ринку всередині діапазону між сформованими рівнями підтримки та опору.
Торгівля на прорив рівня – імпульсна торгівля у напрямку пробою рівня підтримки чи опору. Досить часто застосовується при торгівлі на вихід за межі діапазону.
Торгівля на розворот тренду - найбільш складний та ризикований вид торгівлі, який передбачає визначення моменту розвороту з метою увійти в ринок на початку зародження нового тренду.

Наявність торгової системи – необхідна складова успішного трейдингу. При цьому важлива не лише сама система, а й те, як вона відповідає вашій психології. Під час створення власної ТС необхідно брати до уваги індивідуальні особливості – темперамент, толерантність до ризику, наявність часу тощо.

< предыдущий меню следующий >